1、折价出售的债券为什么付息期越短债券的价值越低

折价债券，票面利率低于市场利率，加快付息频率后，有效的年市场利率提高幅度比有效票面利率提高幅度大，市场利率越高，债券价值越低。
如果不理解，举个例子。
一个平价债券，发行价1000元，票面利率8%，市场利率10%，3年期。
如果每年付息一次，那么债券的价值为：1000*8%*+1000*=100*2.577+1000*0.751=944.5
如果加快付息的频率，半年付息一次，则价值为：1000*4%*+1000*=50*5.075+1000*0.746=935.3

2、为什么：溢价出售的债券，利息支付频率越高，则价值越高呢？折价的呢？

因为债券发行时会约定一个利息率，而市场本身会对债券的收益率有个基准，
这个基准一般是相应期限的存款利率加上公司的风险补偿收益率，
也就是稳健的公司要求的风险补偿收益率少一点，风险大的公司要求的风险补偿收益率多一点。
然后比较债券的利息率和这个基准，利息率高则溢价发行，利息率低则折价发价，
最终的价格是由市场决定的。回答分期付息债券的价值＝利息的年金现值＋债券面值的现值，随着付息频率的加快，实际利率逐渐提高，所以，债券面值的现值逐渐减小。
随着付息频率的加快：
当债券票面利率等于必要报酬率时，利息现值的增加等于本金现值减少，债券的价值不变；
当债券票面利率大于必要报酬率时，相对来说，利息较多，利息现值的增加大于本金现值减少，债券的价值上升；
当债券票面利率小于必要报酬率时，相对来说，利息较少，利息现值的增加小于本金现值减少，债券的价值下降。
这里的关键是必要报酬率会因付息频率的变动而变动。

3、折价发行的债券,加快付息频率,价值下降,这不是扯淡么？

解答】分期付息债券的价值＝利息的年金现值＋债券面值的现值，随着付息频率的加快，实际利率逐渐提高，所以，债券面值的现值逐渐减小。
随着付息频率的加快：
当债券票面利率等于必要报酬率时，利息现值的增加等于本金现值减少，债券的价值不变；
当债券票面利率大于必要报酬率时，相对来说，利息较多，利息现值的增加大于本金现值减少，债券的价值上升；
当债券票面利率小于必要报酬率时，相对来说，利息较少，利息现值的增加小于本金现值减少，债券的价值下降。
举例说明：
假设债券面值为1000元，期限为5年，必要报酬率为10％。
票面利率为10％时：
如果每年付息一次，则债券价值
＝1000×10％×＋1000×
＝1000×10％×｛/10％｝＋1000×
＝1000－1000×＋1000×
如果每年付息两次，则债券价值
＝1000×5％×＋1000×
＝1000－1000×＋1000×
债券价值的差额
＝－
＝－
＝0
票面利率为12％时：
如果每年付息一次，则债券价值
＝1000×12％×＋1000×
＝1000×12％×｛/10％｝＋1000×
＝1.2×＋1000×
如果每年付息两次，则债券价值
＝1000×6％×＋1000×
＝1.2×＋1000×
债券价值的差额
＝1.2×＋1000×－{1.2×＋1000×}
＝1.2×－
＝0.2×＋1.0×－
＝0.2×
大于0，由此可知：债券价值增加。
同理可知，如果票面利率小于10％，则半年付息一次的债券价值小于每年付息一次的债券价值，即债券价值下降。
例如：票面利率为8％时：
债券价值的差额＝－0.2×，小于0。
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4、加快付息频率 实际利率为什么升高

这里讲的是付息频率的加快对债券价值的影响,
本金是不减少的,但是本金的现值会因为付息频率的加快而减少,
但利息部分会增加,不同的必要报酬率对增加和减少的影响程度不一样,所以才有上面三种分类.

5、折现率不变，溢价发行的平息债券自发行后债券价值：直线下降，至到期日等于债券面值。 以上对吗？

不对。应该是波动下降，最终等于债券面值。

6、平息债券的介绍

平息债券是指利息在到期时间内平均支付的债券。支付的频率可能是一年一次、半年一次或每季度一次等。平息债券价值由两部分构成：一是未来所付利息的现值，二是未来所付本金的现值。“平息债券”。大多数由政府和企业发行的债券都属于平息债券，不仅在到期日进行支付，在发行日和到期日之间也进行有规律的现金支付1。

7、平息债券,当投资者要求的收益率高于债券票面利率时，债券的市场价值会低于票面价值，这话为什么是错的？

你自己看下债券的收益率是怎么计算得来的你就知道了。